Due Diligence

Definition

Due Diligence ist die systematische Untersuchung der Solvabilitat, Compliance, Eigentumsstruktur und Leistungshistorie einer Gegenpartei vor Eingehen oder Erweiterung einer Beziehung. In der Beschaffung reduziert sie Kontinuitats-, Betrugs- und Sanktionsrisiken; bei Fusionen und Akquisitionen beeinflusst sie Preis und Garantien. Die Tiefe skaliert mit Transaktionswert und Risiko.

Beispiel

Vor der Vergabe eines kritischen Liefervertrags prüft der Käufer die Jahresabschlüsse, Zertifizierungen und Sanktionsprufung des Lieferanten.

Warum dies ein Geschäftsrisiko ist

Das Überspringen oder oberflachliche Durchführen von Due Diligence setzt die Organisation der Insolvenz der Gegenpartei, Sanktionsverstossen, Betrug und Lieferkettenstorungen aus. Ein Lieferant, der innerhalb weniger Monate nach Vertragserteilung ausfalt oder sich als auf einer Sanktionsliste stehend herausstellt, verursacht finanzielle Verluste und potenzielle regulatorische Haftung für den Käufer, die beide weit kostspieliger als die Due Diligence selbst sind.

So gehen Sie damit um

• Die Tiefe der Due Diligence nach Vertragswert und strategischer Bedeutung skalieren: ein kritischer Alleinlieferant rechtfertigt mehr Prüfung als ein Routinekauf.
• Immer Sanktionsprufung durchführen und die wirtschaftliche Eigentumerstruktur für Verträge oberhalb der Richtlinienschwelle prüfen.
• Jahresabschlüsse und Referenzen anfordern und Zertifizierungen unabhangig verifizieren, statt sich ausschließlich auf Erklarungen des Lieferanten zu stützen.
• Ergebnisse und die Entscheidungsbegrundung dokumentieren, damit der Prozess nachgewiesen werden kann, wenn spater ein Problem entsteht.
• Die Due Diligence für kritische Lieferanten periodisch erneuern, nicht nur zu Beginn der Beziehung.